Sowie es um Investitionen rein Investmentfonds geht, fokussieren umherwandern die Anleger mehrfach auf die Performance des Fonds ansonsten seine Erfolgsbilanz. Dies ist sicherlich wichtig, doch sollte sogar die Gesamtkostenquote (TER) berücksichtigt werden.
Die TER ist ein Mittelalterß für jedes alle Kosten, die mit dem Produktionsstätte eines Sondervermögen einig sind, und sie wirkt umherwandern frei heraus auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. In diesem Blogbeitrag werden wir erörtern, aus welchem grund die Gesamtkostenquote wichtig ist des weiteren wie sie Ihre Anlageentscheidungen beeinflussen kann.
Die Total Expense Ratio - wer hat sie ausgedacht?
Die Gesamtkostenquote wurde Erstmalig 1968 von Jack Bogle, dem Gründer von Vanguard, eingeführt. Weiland arbeitete er an seiner Dissertation an der Princeton University und suchte nach einer Möglichkeit, die relativen Kosten verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Schließlich kam er auf die Denkweise, selbige Kosten denn Prozentsatz des Fondsvermögens in einer Kennzahl auszudrücken. Und so wurde die Gesamtkostenquote geboren.
Seit dem zeitpunkt ihrer Einführung hat sich die Gesamtkostenquote zu einem wichtigen Instrument für jedes Anleger entwickelt. Sie ermöglicht es ihnen, die Kosten verschiedener Reserve zu vergleichen des weiteren eine fundierte Entscheidung dadurch zu begegnen, wo sie ihr Währungs anlegen zu tun sein. Außerdem können sie damit ihre bestehenden Anlagen überwachen ebenso wahrnehmen, wie viel sie in dem Laufe der Zeit an Gebühren abdrücken.
Faktisch ist die Gesamtkostenquote nicht unumstritten. Einige wenige argumentieren, dass sie nicht Nicht mehr da Zu buche schlagen berücksichtigt, die mit dem Fabrikationsstätte eines Reserve angegliedert sind, in der art von z.B. die Marketingkosten. Andere argumentieren, dass sie nicht die tatsächlichen Zu buche schlagen widerspiegelt, da sie auf historischen Unterlagen ebenso nicht auf aktuellen Ausgaben basiert. Trotz ihrer Unzulänglichkeiten bleibt die Gesamtkostenquote jedoch ein wichtiges Instrument je Anleger ansonsten wird vermutlich selbst künftig Auf dauer angelegt.
Was ist die Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)?
Die Gesamtkostenquote (TER) stellt die jährlichen Betriebskosten eines Fonds als Prozentsatz des durchschnittlichen Nettovermögens des Sondervermögen dar. Sie umfasst Ausgaben hinsichtlich Managementgebühren, Verwaltungskosten des weiteren andere Betriebskosten. Die TER enthält keine einmaligen Transaktionskosten hinsichtlich Provisionen, die beim Kauf oder Verkauf von Anteilen des Sondervermögen gezahlt werden.
Wieso ist die TER wichtig?
Die TER ist wichtig, denn sie umherwandern offenherzig auf die Rendite auswirkt, die ein Anleger für jedes seine Anlage erwarten kann. Sowie alle anderen Faktoren gleich sind, führt eine niedrigere TER nach höheren Renditen pro den Anleger. Nehmen wir zum Paradebeispiel an, dass zwei Reserve über einen Zeitraum von 10 Jahren eine identische Performance aufweisen.
Sondervermögen A hat jedoch eine TER von 1,5%, nichtsdestotrotz Sondervermögen B eine TER von 2% hat. Das bedeutet, dass ein Anleger in Fonds A über diesen 10-Jahres-Zeitraum 1.000 $ etliche an Rendite erhalten hätte wie ein Anleger in Sondervermögen B
In bezug auf Sie denn Anleger die Total Expense Ratio verwenden
Sowie Sie eine Geschäftsanteil in einen Investmentfonds hinein Erwägung ziehen, sollten Sie sowohl auf die historische Performance des Sondervermögen als sogar auf die Gesamtkostenquote achten. Wenn Aus anderen Faktoren gleich mehr Infos sind, sollten Sie umherwandern immer für den Reserve mit den niedrigeren Kosten voten.
Sie sollten jedoch Etwas merken, dass die Wertentwicklung rein der Vergangenheit keine Garantie für zukünftige Ergebnisse ist ansonsten dass es helfs den Kosten noch andere Faktoren geben kann, die Sie bei Ihrer Anlageentscheidung achten sollten.
Vorteile der Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)
Die TER ist eine wichtige Kennzahl, da sie es Anlegern ermöglicht, die relativen Zu buche schlagen verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Sowie Leer anderen Faktoren gleich sind, ist ein Fonds mit niedrigeren Kosten attraktiver denn ein Fonds mit höheren Zu buche schlagen
Die TER ist sogar zweckdienlich bei der Schätzung der Performance eines Investmentfonds. Wenn ein Reserve hohe jährliche Zu buche schlagen hat, aber beständig schlechter abschneidet wie seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe, dann leistet er keine gute Arbeit bei der Erzielung von Renditen für jedes die Aktionäre.
Sowie andererseits ein kostengünstiger Sondervermögen seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe übertrifft, dann bietet er einen guten Wert je die Aktionäre
Nachteile der Total Expense Ratio (TER)
Die TER ist zwar wohl, aber nicht ohne Einschränkungen. Ein Schwierigkeit ist, dass einige große Firma mit den Fondsgesellschaften niedrigere Verwaltungsgebühren aushandeln können als Kleinanleger. Dasjenige bedeutet, dass zwei Sondervermögen zwar identische Yale-Quoten aufweisen, der eine aber in Wirklichkeit billiger sein kann als der andere
Abgasuntersuchungßerdem sind bestimmte Kosten in der art von 12b-1-Gebühren (Verkaufsgebühren) ansonsten Steuern auf Kapitalgewinne nicht hinein den Berechnungen enthalten. Jene Kosten können umherwandern im Laufe der Zeit summieren und Ihre Anlagerendite schmälern. Und schließlich sagt die TER nil dadurch aus, in der art von fruchtbar ein Investmentfondsmanager tatsächlich arbeitet. Ein Reserve mit hohen Zu buche schlagen kann sehr gute Renditen erwirtschaften, dennoch ein Fonds mit niedrigen Kosten Währungs für die AktionäBezeichnung für eine antwort im email-verkehr verliert
Die Gesamtkostenquote sollte nicht Ihr einziges Kriterium bei der Auswahl eines Investmentfonds sein. Sie ist lediglich ein Koeffizient, den Sie bei der Entscheidung, welcher Sondervermögen der richtige pro Sie ist, denken sollten
Schlussfolgerung zur Total Expense Ratio
Die Gesamtkostenquote (TER) ist eine wichtige Kennzahl, die Nicht mehr da Anleger bei ihren Anlageentscheidungen berücksichtigen sollten. Die TER steht für jedes Aufgebraucht Kosten, die mit dem Fabrikationsstätte eines Reserve angeschlossen sind, ebenso sie wirkt umherwandern frei auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Achten Sie bei der Auswertung von Investmentfonds sowohl auf die historische Performance denn sogar auf die Gesamtkostenquote, um fundierte Anlageentscheidungen begegnen nach können.